中国银行银行卡中心副总经理 张步

　　最近几年，随着居民收入的增加和消费水平的提高，我国信用卡消费分期业务迅猛发展，几乎覆盖了居民消费的每一个场景，成为商业银行信用卡业务的最大亮点，也成为商业银行服务实体经济、深化开展金融供给侧改革的重要着力点。同时，新兴市场主体涌入带来的格局之争，新的支付形态带来的模式之变，新的风险特征和风险行为带来的安全升级，新的政策调整带来的合规风暴，为未来信用卡消费分期业务的发展带来更多不确定性。

　　消费金融业务进入了新时代，开启了新征程。消费金融从业者唯有不忘“服务消费”的初心、不负“普惠大众”的使命，才能拥抱时代的变革，再创消费分期业务新的辉煌。

　　一、最好还是最坏的时代

　　“这是一个最好的时代，也是一个最坏的时代。”英国作家狄更斯《双城记》中的开篇语，同样很好地概括了当前我国消费金融业务的现状。随着消费对经济增长的贡献度逐年攀升，我国已经进入消费新时代，正在释放或即将释放的万亿级的金融需求，使得消费金融成为金融行业最大的风口。同时，缺乏有效监管的迅猛增长和因信息孤岛而产生的过度授信等也带来了居民金融杠杆过高、贷款乱象频发等一系列问题，进而引发了新一轮监管收紧。

　　1.新经济时期，消费进入个性化升级的新时代

　　伴随着居民收入水平不断提高、提前消费理念得到转变，以及便捷化的消费环境和丰富化的消费场景持续改善，我国经济进入个性化升级的消费新时代。消费新时代的“新”具体体现在客群升级、内容升级和体验升级上。在客群方面，年轻客户群，特别是90后新生代成为引领消费新时代的主导人群，其个性化、多元化消费的需求强烈。在内容方面，从物质消费向服务消费转变，从生存性消费向发展性消费转变，住房、汽车等传统家庭消费的占比将逐步降低，消费内容更加分散化和多元化。在体验方面，消费者更关注消费过程的服务体验，对消费体验的便捷性和时效性要求更高。

　　2. 消费新时代，消费金融启动万亿蓝海

　　在经济发展“新常态”下，消费金融顺应经济发展趋势，是当前及未来一段时间驱动消费升级的最有力支撑，也是商业银行服务实体经济、支持供给侧改革的最佳着力点。消费金融是大市场、快市场和好市场。截至2017年末，金融机构非房贷类消费贷款余额达到9.6万亿元，同比增长超过40%，继续保持快速增长。据估算，未来几年我国个人非房贷类消费金融业务仍将以年均20%的增速扩张，预计到2020年将超过12万亿元，我国将成为全球最大的消费金融市场。

　　3. 监管新形势，合规和发展同向并行

　　从总体上看，消费金融还是我国金融市场的新业务，短时间内业务规模得到爆炸式增长，无论是机构主体的多元性、业务模式的多样性，还是参与客户的广泛性，都超出了市场预期，也对市场监管提出了挑战。在业务增长的同时，参与机构无牌经营，各类乱收费，消费者信息泄露和虚假骗贷后流入股市、楼市等现象时有发生，进而引发了新一轮多方面、多层次的监管收紧。自2017年3月开始的“三违反、三套利和四不当”等合规检查，将消费类贷款业务套现和用途违规等纳入检查范围。2017年12月1日，《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》公布，除对金融机构现金贷进行规范外，重点加大了对互联网机构现金贷业务的整治。可以预见，严监管和防风险仍将是新形势下金融领域的工作重点，这就要求消费金融各参与主体关注合规和发展同向并行。

　　二、消费分期成为信用卡业务生存的核心

　　1.消费分期成为我国信用卡收入的最主要来源

　　随着利率市场化、互联网金融崛起、数字支付时代来临，信用卡行业发生了翻天覆地的变化，传统发展模式面临重重压力。国外信用卡产业都是靠做大循环客户群，通过佣金和利息收入盈利。我国信用卡业务开始也是沿着这个方向走，但经过一段时间的发展，没有任何一家银行的信用卡业务实现盈利，一度陷入尴尬局面。与美国相比，我国商户回佣收入对银行卡收入的贡献度低于10%，相反，消费分期业务能够较好地应对互联网消费时代获客、留客问题，为信用卡业务二次腾飞注入了新的活力。在年费难收、商户佣金一降再降、刷卡利率逐步放开的背景下，分期收入成为信用卡产业最主要的支撑。从四大行来看，消费分期业务对信用卡收入的贡献度均超过50%，并且仍将进一步提升。可以说，信用卡业务已经实现了由单一账户支付向“支付+融资”的新型消费信贷业务的转变。

　　2. 以信用卡为载体开展消费金融业务优势明显

　　基于“服务消费”的本质，消费者更倾向于选择嵌入消费场景之内、不影响其消费体验的融资产品。以信用卡为载体的分期业务模式具有先天的优势。一是信用卡和客户消费场景联系最紧密，同时满足客户支付和消费双重需求，越来越多的客户通过分期付款方式完成消费。二是客户质量高，是金融机构获客和活客的新途径。消费分期业务申请简便且搭载更多增值优惠和消费积分，因此，其客户黏性高、存续期长、收入贡献大，交易活跃度远高于普通银行客户。三是效益水平高，是改善银行收入结构的利器，对于调节银行收入结构有积极的推动作用。四是风险成本低，是银行重点发展的优质资产。消费分期交易场景真实，客户还款意愿高，资产质量高。五是创新能力强，是互联网转型的有效发力点。以信用卡为载体的消费分期业务天然具有服务便捷、快速灵活、交互性好等属性，可快速实现向在线申请、在线服务、精准营销等新兴业务模式转型。

　　三、初心决定高远，使命引领未来

　　党的十九大开启了中国特色社会主义新时代，“不忘初心，牢记使命”成为实现中华民族伟大复兴中国梦的总纲领。什么是消费金融业务的初心和使命?这是所有消费金融从业人员首先要搞清楚、弄明白的问题。

　　1.“服务消费、普惠大众”是消费金融的初心

　　新时代下我国人民日益增长的美好生活的需要，对所有金融行业从业者提出了新挑战。金融的本源是为实体经济服务，脱离了实体经济的任何金融形式最终都是行不通的。我国消费金融发展历史尚短，仍处于行业成长阶段，但由于能够较好地服务于居民丰富且广泛的消费需求，得到了持续快速发展。我们认为消费金融的初心和使命，就是“服务消费、普惠大众”，借助信用卡分期付款等金融产品帮助更广泛的居民适度放大消费能力，从而增强其对美好生活的获得感。这其中，又包含两层含义：其一，消费金融的目的是也只能是服务于消费，脱离了消费用途的资金空转套利或者用于非消费领域的信贷业务，都不应是消费金融的业务范畴;其二，消费金融是普惠大众的金融服务，其服务的对象是社会各阶层和群体，并重点向中低收入等群体倾斜。

　　2.不忘初心，不负使命，方得始终

　　一直以来，中国银行不忘普惠大众的初心，牢记新时代全球一流银行的使命，扎扎实实，一步一个脚印，在践行消费金融业务方面砥砺奋进，不断前行。1985年发行了国内第一张信用卡，2005年开始为信用卡客户提供账单分期服务，2007年率先在国内开展汽车分期业务，2016年当年实现分期交易额突破2000亿元，中国银行的每一步成长都紧跟中国经济的发展步伐。最近十年间，中国银行已累计帮助超过300万客户提前实现了购车梦，帮助超过150万客户轻轻松松住进了新家。可以说，践行普惠金融，我们始终在路上。

　　2017年11月18日，在中国汽车金融年会暨中国汽车“金引擎”奖颁奖典礼上，中国银行荣膺“2017最佳汽车消费金融服务银行”奖，代表着我行汽车分期业务“砥砺前行十余载，终得客户一颗心”，更是我行十余年来不忘初心，践行普惠金融的最好见证。

　　目前，消费分期已经成为中国银行信用卡的主导业务，面向全客群提供汽车、家装、房屋租赁、教育、旅游等覆盖客户全生命周期消费场景的金融服务，引导着中国银行银行卡业务快速由“信用卡中心”向“信用消费中心”全面转型。未来，中国银行将继续主动“认识新常态、适应新常态、引领新常态”，以“服务人民美好生活需求”为己任，锐意创新，凝心聚力，厚积薄发，成为新时代全球一流消费金融服务商。

　　四、创新筑基，服务为本，继续深化开展消费金融服务

　　新时代孕育新机遇，新机遇开启新征程。2018年，中国银行将紧跟行业发展趋势，抢抓市场机遇，通过新机制、新产品、新渠道、新方式和新平台，积极发展新时代下机构专业化、产品创新化、场景生态化、服务综合化和运营高效化的新型信用卡消费金融业务，进一步提升市场竞争力、品牌美誉度和收入贡献度。

　　1.践行“分享”理念，打造“五彩缤分”的消费分期体系

　　以客户为中心，深入践行“分享”的发展理念，全力打造“五彩缤分”消费金融体系。一是多层次实施“我是分享家”的客户策略，借助中国银行丰富的分期产品，传导“分享”理念;开展系列分享主题活动，传播分享口碑;传递分享是一种生活方式的分享精神。二是持续丰富“中银分享荟”分期产品，不断丰富和优化中银分享·购、中银分享·家、中银分享·车、中银分享·游、中银分享·乐和中银分享·爱等分期产品体系。三是联合分期合作机构打造“商户分享悦”跨界营销平台，逐步形成汽车、家装、旅游、教育等商户生态圈，共赢、合悦，携手发展。四是组织开展全时段、全产品、全渠道、全方式的“黄金分享季”系列营销活动。五是围绕两个聚焦，推进消费金融专业化体制建设，形成“专业分享聚”有效的人才聚集机制。

　　2.围绕两个聚焦，让分期特色机构遍地开花

　　专业的人干专业的事。聚焦专业化分期机构和专业化分期人才队伍，持续打造专业化机构体系，全面实施“千人千行”能力提升计划，提升专营机构的覆盖范围;健全分期专职客户经理认证机制，精心培育客户意识好、业务技能强的专职分期人才队伍，为消费者和合作机构提供更专业、更优质的金融服务体验，推进消费金融专业化体制转型升级。

　　3.坚持双向创新，实现线上线下融合的分期获客方式

　　在互联网发展浪潮中，业务全面向线上转型成为消费分期市场竞争的焦点。借助互联网技术手段，深度嵌入消费流程，为客户提供纯线上、秒申秒批的金融服务，互联网金融逐渐吸引了越来越多的年轻客户群，挤占了银行信用卡消费分期业务空间。凭借消费金融业务的高速发展，2017年多家互联网金融公司成功在境内外上市。中国银行将按照双向创新的方式，打通线上、线下受理通道，打造“线上为主、线下补充、协同服务”的多元化立体服务模式，并重点发展场景丰富、简便快捷、流程友好的全线上业务办理模式，逐步实现“自助申请、自动审批、自主放款”的业务流程，全面提升客户体验。

　　4.推行资产证券化，强化消费分期“轻资产”业务优势

　　伴随着信用卡业务，特别是消费分期业务近十年来的快速发展，信用卡资产余额快速积累，为信用卡资产证券化提供了现实的业务基础。截至2017年末，我国信用卡累计发卡近7000万张，信用卡资产余额超过3600亿元，其中消费分期资产余额占比60%。同时，随着信用卡利率市场化的深入推进，信用卡资金成本逐年上升，分期对资金的周转需求越来越高，信用卡资产证券化势在必行。中国银行将适时开展信用卡资产的证券化，进一步盘活存量资金，加快资金周转频次，提升资产利用效率。

　　5.落地大数据智能风控，全面提升客户金融服务体验

　　新消费时代对金融服务提出了更高的要求，传统的风控模型和防控手段难以覆盖消费金融的全部目标客户，且难以应对消费金融产品对时效性、多元化场景、多渠道合作方对接的要求。因此，消费新时代要求消费新金融。落地多维度的大数据智能风控，综合应用海量客户、多维数据、模型评分、智能引擎和实时控制等手段，实现智能风控将成为信用卡消费金融风险防控的重中之重。具体来说，要通过引入客群、产品和渠道等多维度大数据，全面适配并优化重点客群授信、催收、灵活征信处理等政策，将“千人一面”的规则转变为“千人千面”的客户专属规则集，并做好相应措施的实时监控和智能决策，进而在实现全流程优化客户服务体验的同时，有效防控风险。