当前，共享经济正在不断改变着人们的生活习惯，其带来的不仅是全新的生活方式，更是互联网时代的新型经济业态和商业模式。然而，相对于共享经济快速发展的态势，该行业的相关监管及立法却显得相对滞后。与此同时，商业银行开展资金存管业务，可以在交易流转环节对网贷及各类共享平台资金进行监管，防止共享平台、机构非法挪用客户资金，从而在一定程度上保障用户资金安全，夯实共享经济合规发展的基础，助推共享经济形成良性发展的生态环境。

　　随着移动互联网技术的飞速发展，社会生活与经济运行模式正在潜移默化间发生着改变。近年来蓬勃发展的共享经济迅速融入大众的日常生活，在给人们带来便捷体验的同时也提高了闲置资源的使用效率。但与此同时，共享经济在快速发展的过程中，其潜在的弊端也日渐显现，如作为共享资金的典型代表P2P，伴随着其市场规模、交易量的高速增长，跑路、破产、资金池、自融等负面事件屡见不鲜;而共享单车平台近期出现的资金链断裂、倒闭潮等也使预付押金的用户蒙受损失。

　　对此，共享经济浪潮下，为有效解决商户跑路、客户挪用资金以及促进共享平台合规性发展等，加快推进专为共享经济商业模式服务的资金存管系统建设已成为业内共识。此外，2017年2月23日，由银监会发布的《网络借贷资金存管业务指引》中明确规定由商业银行独立开展资金存管业务，可见，资金存管问题已经引起监管机构的重视。商业银行资金存管对于规范各类共享平台、机构，引导共享行业良性发展均起着不可或缺的作用，商业银行资金存管系统的上线，将使得资金流和信息流达到更好的分离，从而进一步夯实共享经济合规基础，更好地推动共享经济迈向健康发展的轨道，形成良性发展的共享经济生态。

　　共享经济，打造第三产业发展新引擎

　　共享经济作为当下移动互联网时代的一种新兴经济形态，通过第三方平台将闲置资源或商品、技能等进行直接或间接交易，由此来提高资源的使用和运转效率，在给消费者带来更多元的优质体验的同时降低其使用的成本，因此备受人们青睐。当前，以网络预约拼车、自有车辆租赁、民宿出租、旧物交易交换为代表的共享经济颇为盛行，这些共享模式的出现无疑成为了带动第三产业发展的新引擎。

　　当前，共享经济的发展涉及20多个行业，快速发展的共享经济已成为撬动我国经济增长的新动能，在经历了2012～2015年间的井喷式增长、2016年逐步回归至理性的发展阶段后，共享经济当前正处于稳步增长的黄金期。根据国家信息中心分享经济研究中心发布的《中国分享经济发展报告2017》的统计数据显示，2016年我国共享经济市场交易额达到3.45万亿元，比上年增长103%，共享经济的参与人数超过6亿人次，同比增长超过1亿。目前，共享经济在GDP中占比达4.6%，预计到2025年，这个数字有望达到20%。此外，相关统计数据显示，截至2017年7月31日，我国共享经济类创业公司已超过861家，2017年异军突起的共享单车、共享充电宝等项目更是加剧了该领域的竞争。未来，由于共享领域本身蕴藏着的颠覆和变革的商业价值，该行业的发展潜力不可小觑。

　　行业风险，倒逼监管提速

　　出行有网约车、共享单车;出游有各种短租民宿平台;资金缺乏有各类众筹平台……当前，共享经济正在不断改变着人们的生活习惯，其带来的不仅是全新的生活方式，更是互联网时代的新型经济业态和商业模式。然而，相对于共享经济快速发展的态势，该行业的相关监管及立法却显得相对滞后。

　　在共享经济如火如荼发展的过程中，P2P平台跑路及其他各种共享平台倒闭的事件频出，尤其是2017年2月出现的kala单车投资人将公司账上的部分用户押金划走事件，以及6月首家共享单车——悟空单车的倒闭，给共享经济的监管缺位敲响了警钟，行业风险在逐渐引起人们的关注的同时也倒逼着监管提速。

　　目前，不少共享经济都涉及用户资金安全问题。以当前散布于大街小巷，各种随处可见的扫码即可骑的共享单车为例，该行业处于一种疯狂生长的状态，平台数量成倍增长，用户在使用共享单车前均需向平台预付一定数额的押金，此外，共享单车在收取押金时并非按单车数量收取，而是依据用户数，这就导致了“一车多押”的现象，其所涉及的押金确实是一笔可观的沉淀资金。根据第三方数据机构易观的报告，2017年4月，ofo和摩拜单车新增活跃用户数均超过1000万，若均以每位用户最低交纳99元押金来计算，单单两家共享单车平台收取的押金总额就高达20亿元。

　　一边是持续增长的共享经济用户数，另一边是滚雪球般增加的押金，风险正在不断积累。前车之鉴便是一些互联网金融公司，他们同样积累了大量的资金，形成了资金池并进行期限错配，由于在其刚出现时监管的缺失，滋生了不少金融乱象。同理，当前各类共享经济平台缺乏相应的风控体系，对平台资金和客户资金没有隔离，一旦出现平台倒闭、机构资金链断裂等问题就会使用户遭受损失。此外，在个人无议价权的情况下，押金可能成为变相的融资，从这一角度看，共享经济具有了“类金融”的属性，其所带来的金融风险需要监管部门高度重视。

　　总体来看，目前，共享经济平台的资金在使用和监管方面存在较大的风险。一是资金安全方面的风险，现在平台都在进行不同程度地圈钱、收押金，快速聚集的用户资金却缺乏有效、权威监管部门的监管;二是企业自身经营的风险，一旦出现资金链断裂、倒闭等问题将使用户蒙受损失。

　　针对共享单车快速发展过程中存在的乱象，2017年8月3日，交通运输部联合国家发展改革委、工业和信息化部、公安部等10部委正式出台了《关于鼓励和规范互联网租赁自行车发展的指导意见》，该意见中表示，鼓励互联网租赁自行车运营企业采用免押金方式提供租赁服务。企业对用户收取押金、预付资金的，应严格区分企业自有资金和用户押金、预付资金，在企业注册地开立用户押金、预付资金专用账户，实施专款专用，接受交通、金融等主管部门监管，防控用户资金风险，至此，共享单车行业终于有规可依。

　　商业银行资金存管，夯实共享经济合规基础

　　健康的行业生态环境是促进共享经济稳步向前发展的前提，因此，商业银行开展资金存管业务是其主动承担社会责任的一种体现，更是其促进共享经济平台夯实合规发展基础的实际行动。在共享经济的交易过程中，参与资金存管的银行扮演者极其重要的桥梁作用，对于打造和谐共享经济生态至关重要。

　　银监会发布的《网络借贷资金存管业务指引》对网贷平台的资金存管条件、账户类型、信息交互与披露、资金清算等进行了规范。首先，《网络借贷资金存管业务指引》明确了银行作为网贷平台资金存管机构的唯一性及平台风险的独立性，进一步规范了网贷行业秩序，助推银行资金存管业务落地。这对于网贷行业的健康发展来说无疑是一里程碑事件，对于促进共享经济的长远发展来说具有一定的积极意义。其次，《网络借贷资金存管业务指引》强化了对于商业银行的免责条款，第二条指出，“存管人开展网络借贷资金存管业务，不对网络借贷交易行为提供保证或担保，不承担借贷违约责任”，第二十二条又对此进行了强化，“商业银行担任网络借贷资金的存管人，不应被视为对网络借贷交易以及其他相关行为提供保证或其他形式的担保”，这便打消商业银行的顾虑，鼓励更多的银行加入存管队伍中。此外，《网络借贷资金存管业务指引》还规定，“在网络借贷资金存管业务中，除必要的披露和监管要求外，委托人不得用存管银行做公开营销宣传。”这将有效减少当前部分网贷机构利用银行存管进行过度宣传和夸大其平台安全性的现象，降低银行可能面临的舆论风险。

　　根据第三方不完全统计，截至2016年年末，已有32家商业银行布局网贷资金存管业务，180多家网贷机构与银行签订存管协议，正在开展系统对接的机构有90多家，占网贷机构总数的4%。目前大部分网贷机构未进行客户资金第三方存管，客户投资、还款的资金通过平台开立的银行账户、平台法人账户或其他内部人账户进行流转，有的机构还存在将大量标的归集到少数借款人账户名下的情况。此外，还有部分网贷机构选择非银行金融机构开展资金存管业务，在账户设置、资金监管等方面未实现真正意义上的独立第三方资金存管。

　　此外，据统计，截至2017年2月23日，已经上线的存管平台中，城商行依然是开展存管业务的主力军。其中，华兴银行上线资金存管业务的平台数量最多达到了37家，占总数约四分之一;紧随其后的是恒丰银行、江西银行、徽商银行和浙商银行，其中后3家也均为城商行。在其他大型银行和股份制大行中，兴业银行、中信银行、民生银行、广发银行相对积极，但平台存管上线数量均未超过5家。由此，商业银行资金存管业务有待进一步发力。

　　据了解，目前包括大型商业银行、股份制银行、城商行等在内的商业银行均具备开展资金存管业务的条件和资质，而《网络借贷资金存管业务指引》的出台恰恰给了各家银行参与的信心，相信未来随着商业银行资金存管业务的进一步发展，共享经济将不断朝着合规健康的方向发展。

　　商业银行开展资金存管业务，一方面，可以在交易流转环节对网贷及各类共享平台资金进行监管，防止共享平台、机构非法挪用客户资金，在一定程度上保障用户资金安全，夯实共享经济合规发展的基础，助推共享经济形成良性发展的生态环境;另一方面，有助于提高自身中间业务收入，商业银行可以平台客户的金融需求为切入点，寻求消费金融、零售银行等多元化的业务发展机会，从而在促进共享经济健康发展的过程中挖掘适合自身的经营转型新契机，在进一步践行普惠金融理念的同时实现与共享经济的合作共赢。